Artificiële intelligentie geeft de cloudstrijd een nieuwe dynamiek – waarbij vier partijen zich met hun groei onderscheiden als de winnaars. Google Cloud overtreft voor het eerst Microsoft op cruciale parameters. Vermeende legacy-spelers Oracle en SAP groeien sneller dan cloud-native concurrenten. En een speler als Palantir schiet als een raket omhoog.
Dat blijkt op basis van een analyse van de financiële cijfers van vooraanstaande softwarespelers door gespecialiseerde website en cloudonderzoeker Cloud Wars, met focus op groei (zie onder) in hun cloud-business. Ook al is (procentuele) groei natuurlijk een relatief begrip, volgens analist Bob Evans markeren deze verschuivingen een fundamentele verandering in de markt.
Het resultaat van de analyse is best opmerkelijk. De klassieke cloudnamen (zowel cloudinfrastructuur als cloudsoftware, of beide) zoals Microsoft, AWS, en ook Salesforce en Workday volgen qua groei op enige afstand van deze vier:
1. Google Cloud: de toekomst winnen
Met een verbluffende groei van 48 procent in het vierde kwartaal toont Google Cloud aan dat het zich ontwikkelt tot de cloud- en ai-leverancier bij uitstek voor enterprise-klanten. Het meest opvallende cijfer: Google Cloud genereerde 2,5 miljard dollar aan incrementele omzet, meer dan de 2,4 miljard dollar van Microsoft Cloud.
Deze prestatie is des te opmerkelijker omdat de totale omzet van Microsoft Cloud nog altijd driemaal zo groot is als die van Google Cloud (51,5 miljard tegenover 17,7 miljard dollar). Toch slaagt Google Cloud erin meer nieuwe business binnen te halen. ‘Maar terwijl Microsoft Cloud het verleden heeft gedomineerd, wint Google Cloud meer van de toekomstgerichte business’, aldus Evans.
De groei is geen toevalstreffer. Google Cloud sprong van 34 procent groei in het derde kwartaal naar 48 procent in Q4, terwijl Microsoft stabiel bleef op 26 procent. De sterke positie dankt Google Cloud aan een combinatie van factoren: de Gemini-innovaties (van Gemini Enterprise tot Gemini 3 en Gemini for Government), plus een volledige stack van tpu’s en gpu’s tot Vertex ai en verdere ai-toepassingen. Ook de vroege focus op cybersecurity werpt vruchten af.
2. Palantir: explosieve groei met minder verkopers
Met een groeicijfer van 70 procent in het vierde kwartaal en een omzet van 1,41 miljard dollar, laat Palantir opmerkelijke resultaten mogelijk optekenen. In Europa is Palantir een stuk minder ingeburgerd. Maar hun toepassingen worden wel gebruikt, al is het bedrijf ietwat omstreden. Vooral in de VS gaat Palantir hard: de Amerikaanse commerciële tak groeide het voorbije kwartaal met 137 procent tot 507 miljoen dollar.
Palantir’s succesverhaal is opmerkelijk. Het bedrijf behaalt deze groei zonder een proportionele uitbreiding van het verkoopteam – tijdens Q3 daalde het aantal verkopers zelfs terwijl de omzet met 63 procent groeide. Hun aanpak is gericht op klantresultaten.
De vooruitzichten voor Palantir blijven overigens rooskleurig: voor Q1 2026 voorspelt Palantir een groei van 73 procent tot zowat 1,5 miljard dollar, en voor het volledige jaar 60 procent groei naar ruim 7 miljard dollar.
3. Oracle: de vijftiger als pionier
Oracle, inmiddels 49 jaar oud, laat 34 procent groei (zie tabel) optekenen in het voorbije kwartaal. Het bedrijf investeert fors in infrastructuur. Hun jarenlange expertise met diverse technologieën en diepe kennis van on-premise systemen, die nog altijd grote delen van de wereldeconomie aandrijven, blijkt best waardevol in het ai-tijdperk.
Ervaring blijkt voor hen eerder een concurrentievoordeel. ‘Deze bedrijven dragen hun boomer-leeftijd als een ereteken en doen het ongelooflijk goed op de markt’, stelt Evans vast. ‘Ze kunnen hun expertise gebruiken met vrijwel elke technologie die ooit is uitgevonden.’ Oracle combineert dit met agressieve cloud- en ai-innovaties.
4. SAP: legacy wordt awesome
SAP, met 54 jaar de oudste in dit rijtje, behaalt consistent meer dan 25 procent groei, een direct bewijs van klantvraag in een markt met heel wat alternatieven. De sterke positie van SAP weerlegt volgens Evans bovendien ook de mythe dat gevestigde techbedrijven niet kunnen meekomen in tijden van disruptie. SAP paste zich succesvol aan, eerst aan de cloud en vervolgens aan ai. De groei komt ondanks intensieve concurrentie.
De recente groei van deze vier partijen – Google Cloud, Palantir, Oracle en SAP – illustreert een belangrijke les: in de enterprise-technologie leidt succes van nieuwe spelers niet automatisch tot het verdwijnen van gevestigde namen.
Maar tegelijk kunnen, zoals Palantir doet uitschijnen, new kids on the block ook flink doorgroeien en brokken maken.
(Bron: Cloud Wars, 2026)
